報(bào)告要點(diǎn)

機(jī)械行業(yè)整體觀點(diǎn):2015年我們看好三大投資主線:改革紅利(國(guó)企、土改、低空)、轉(zhuǎn)型升級(jí)(工業(yè)4.0、機(jī)器人)、高端出口(軌交、核電)。

重點(diǎn)推薦:江淮動(dòng)力、科達(dá)潔能、雙良節(jié)能、森遠(yuǎn)股份、慈星股份、寶德股份、金明精機(jī)、龍馬環(huán)衛(wèi)。長(zhǎng)期看好:新研股份、海達(dá)股份、上海機(jī)電、博林特、華昌達(dá)、機(jī)器人、杰瑞股份、四川九州、康尼機(jī)電、威海廣泰、中聯(lián)重科。

節(jié)能環(huán)保設(shè)備:新環(huán)保法下零排放標(biāo)準(zhǔn)出臺(tái),預(yù)計(jì)未來將嚴(yán)格執(zhí)行,產(chǎn)業(yè)整合加速。此外,隨水煤氣爐勒令停用,清潔煤氣需求將大幅提升,有效提高相關(guān)公司產(chǎn)能利用率。重點(diǎn)推薦科達(dá)潔能、雙良節(jié)能、龍馬環(huán)衛(wèi)。

農(nóng)業(yè)機(jī)械:農(nóng)業(yè)機(jī)械化大勢(shì)所趨,農(nóng)業(yè)互聯(lián)網(wǎng)革命也已然臨近。利用大數(shù)據(jù)和互聯(lián)網(wǎng)向現(xiàn)代農(nóng)民提供金融、交易、咨詢服務(wù),將實(shí)現(xiàn)生產(chǎn)、交易、流通環(huán)節(jié)效率極大優(yōu)化。相關(guān)公司有望受益,推薦江淮動(dòng)力、新研股份。

機(jī)器人及自動(dòng)化:15年行業(yè)利好政策(中國(guó)制造2025、機(jī)器人十三五規(guī)劃等)有望持續(xù)出臺(tái),“互聯(lián)網(wǎng)+制造”推升行業(yè)景氣。擁有資金、技術(shù)優(yōu)勢(shì)的企業(yè)將迎來巨大發(fā)展機(jī)遇,重點(diǎn)推薦慈星股份、華昌達(dá)、機(jī)器人。

能源裝備及油服:本周市場(chǎng)擔(dān)憂利比亞港口示威活動(dòng)導(dǎo)致原油運(yùn)輸暫停,國(guó)際原油期貨價(jià)格強(qiáng)勢(shì)走高,行業(yè)回暖趨勢(shì)持續(xù)。看好有望在產(chǎn)業(yè)鏈中進(jìn)行外延擴(kuò)張的公司,推薦寶德股份、杰瑞股份。

鐵路設(shè)備:發(fā)改委提出對(duì)國(guó)家中長(zhǎng)期鐵路網(wǎng)規(guī)劃和國(guó)務(wù)院批準(zhǔn)的區(qū)域、專項(xiàng)規(guī)劃明確規(guī)劃建設(shè)的鐵路項(xiàng)目,不再審批項(xiàng)目建議書,直接審批可行性研究報(bào)告。

行業(yè)高景氣持續(xù),推薦海達(dá)股份、尼康機(jī)電、南北車、永貴電器。

通用航空:2014年全球無人機(jī)銷量大約39萬架,行業(yè)維持高景氣。政策松綁將開啟巨大通航設(shè)備需求,看好四川九州、威海廣泰。

電梯設(shè)備:樓市新政助地產(chǎn)投資復(fù)蘇,轉(zhuǎn)型持續(xù)推進(jìn),推薦上海機(jī)電、博林特。

工程機(jī)械:“一帶一路”+樓市新政雙重利好,推薦柳工、徐工機(jī)械、中聯(lián)重科。